Вместо открытия вклада в банке, станьте его кредитором.

При появлении лишних денег каждого из нас посещает мысль о том, что неплохо бы сохранить их, пока они не закончились, и первая мысль, которая приходит к нам это открыть вклад в Сбербанке, например, года на 3. Чтобы не было соблазна снять оттуда деньги на «важную покупку», вклад выбирается без возможности снятия, но с возможностью пополнения. Почему именно вклад? — потому что депозит в Сбербанке это очень надежно — деньги не пропадут, мы точно получим их назад, с процентами. На текущий момент один из самых популярных вкладов, доступный к открытию на 3 года в ПАО Сбербанк, это вклад «Пополняй» с возможность довнесения средств и со ставкой 5%.

Что происходит с вашими деньгами, когда вы кладете их на вклад? Банк выдает их в качестве кредита другой организации или частному лицу под больший процент, а разницу забирает себе. Например, выдает потребительский кредит под 12%, а вам по вкладу платит 5%. Разница в 7% это доход банка.

Но знаете ли вы, что вы и сами можете выдать кредит банку? Правда, в этом случае условия кредита определяет сам банк, но, тем не менее, вы становитесь его кредитором и начинаете получать регулярные выплаты. Выдать кредит банку вы можете купив его облигации, при этом гарантия возврата ваших средств эквивалентна гарантии возврата средств по вкладу, однако процент дохода по облигациям будет выше, и далее мы покажем почему.

В качестве примера возьмем с одной стороны вклад Сбербанка «Пополняй» на 3 года с доходностью 5%, а в качестве альтернативы счет, на который мы будем покупать облигации Сбербанка. Выберем облигации с кодом БО 001P-03R. Купон облигаций составляет 39,89р и выплачивается 2 раза в год.

Примем, что:
1. Срок инвестирования — 3 года
2. Облигации мы не продаем, а держим до погашения, купонный доход реинвестируем в покупку новых облигаций.
3. Взносы делаем только в начале года в размере 10.000р., как на вкладе, так и на счете.
4. Текущая цена облигации на рынке 102,75% от номинала или 1027,5р.
5. Погашение облигаций через 3 года происходит по номиналу в 1000р.
6. Рыночная цена облигации весь срок не падает и составляет 1027,5р.
7. Покупка облигаций происходит без плеча.
8. Полученный налоговый вычет по ИИС не реинвестируем. (для простоты расчетов)

Как считать? (расчеты специально расписаны максимально подробно, фактически вам ничего считать не нужно, все происходит автоматически)

В начале 1 года мы покупаем облигации на 10.000р. При стоимости одной облигации 1027,5р мы можем купить 9 облигаций, и у нас останется 752,5р. [ 10000-(9×1027,5)=752,5 ]
За 1 год на каждую из облигаций дважды начисляется купонный доход в размере 39,89р. Общий купонный доход за год составит 718,5р (39,89р*9обл.*2). Он автоматически суммируется с доступным остатком 752,5р., и у нас получается на счете свободная сумма 1470,52р.

В начале 2 года мы имеем 9 облигаций и 1470,52р на счете, вносим еще 10.000р и снова покупаем 9 облигаций на 9247,5р. (от 10.000р остается 752,5р.). Таким образом, мы имеем 18 облигаций и 2223,02р. свободных средств (752,5р+1470,52р). Эти деньги мы реинвестируем в покупку еще двух новых облигаций и получаем в итоге 20 облигаций и 168.02р на счете.
За 2 год нам начисляется общий купонный доход в 1595,6р. (39,89р.*20обл*2), который суммируется с существующим остатком 168,02р. Получается 1763,62 рубля.

К началу 3 года у нас на счете есть 20 облигаций и 1763,62р. Внеся 10.000р. и купив на них 9 облигаций получаем остаток свободных средств 2516,12р. Реинвестировав их в покупку облигаций, получаем 31 облигацию и 461,12р в остатке.
В конце 3 года после начисления купонного дохода мы имеем 2934,3 рубля деньгами и 31 облигацию.

Затем происходит погашение (выкуп эмитентом) облигаций по номиналу в 1000 рублей, и у нас на счете образуется сумма в 33934 рубля 30 копеек. С учетом налогового вычета получаем общую сумму 37.837,3р.  Наш доход за 3 года составил 7837,3 рубля, а по вкладу всего 3101р.. Если вы работаете не на ИИС, а на простом счете, то ваш доход  составит 3934р., что также превысит банковский депозит.

Для удобства расчеты приведены в таблице:

Облигации и депозиты

Примечания:
1. Для увеличения доходности можно выбрать облигации с большим купоном или те, которые продаются с дисконтом.
2. В условиях снижения ключевой ставки цена облигаций будет расти, и имеет смысл не держать их до погашения, а продать через 3 года с премией к номиналу.
3. Увеличив частоту внесения средств, например, внося средства ежеквартально в размере 2.500р., вы увеличите ваш итоговый доход.
4. Вместо облигаций можете взять надежные акции с хорошими дивидендами и с потенциалом роста.